Investissement Calculatrice
Estimez vos rendements potentiels dans les principaux secteurs d'investissement en Iran. Ajustez votre allocation pour voir des projections en temps réel basées sur les tendances actuelles du marché.
Modèle de projection · indicatif uniquement
Ajuster de 10 000 $ à 10 M$
Total : 100%
Investissement initial
$0.10M
Période
5y
Prévisionnel
$0.25M
Retour
146.2%
Bénéfice estimé
$0.15M
5projection de croissance sur -an
Risque de portefeuille
Portefeuille Allocation
Croissance Projection
Avertissement : Ce calculateur fournit des estimations basées sur les taux de croissance historiques et les tendances du marché. Les rendements réels peuvent varier en fonction des conditions du marché, des facteurs économiques et de la performance des investissements. Ces projections sont à des fins éducatives et ne doivent pas être considérées comme des conseils financiers. Veuillez consulter nos conseillers en investissement pour des conseils personnalisés.
Ce que ce calculateur est — et ce qu'il n'est délibérément pas
Les projections combinent des hypothèses de TCAC sectorielles tirées des données historiques de la Bourse de Téhéran, des données sectorielles de la Banque mondiale et des tickets d'IDE sous licence OIETAI. Elles sont conçues pour encadrer les discussions sur l'allocation de portefeuille — et non pour remplacer un modèle de souscription sur une transaction spécifique.
Fourchettes de croissance sectorielle
Le TCAC de chaque secteur est ancré sur une bande historique de 10 ans — pétrochimie sur les rendements réels cotés, TIC sur la croissance des revenus des tours privées, mines sur les valeurs d'exportation de métaux transformés.
Pondération du risque
Les étiquettes de risque (Faible / Moyen / Élevé) reflètent le risque de change, réglementaire et d'exécution combiné — pas seulement la volatilité des prix. Deux secteurs avec le même TCAC peuvent se situer dans des bandes de risque différentes.
Ce que nous excluons
Le modèle ne prend pas en compte les frictions liées aux circuits bancaires, les retards de règlement dus aux sanctions, ni les délais d'obtention de licences sectorielles. Ce sont des éléments au niveau de la transaction traités dans un mémorandum d'investissement écrit.
Ce qui est inclus
- Utilisez-le pour comparer les mixes sectoriels, pas pour dimensionner les tickets individuels
- Réexécuter trimestriellement — les bêtas sectoriels iraniens évoluent plus vite que leurs équivalents des marchés développés
- Associez chaque résultat à un plan de trésorerie et d'importation de capitaux
- Traitez la production à plus forte croissance comme une hypothèse, et non comme une prévision
Questions fréquentes questions
Dans quelle mesure ces projections sont-elles précises ?+
Utile pour l'orientation, non prédictif. Les rendements sectoriels historiques en Iran montrent une large dispersion — les résultats réels dépendent du prix d'entrée, de la structure et de la voie bancaire autant que de la tendance sectorielle.
Puis-je utiliser cela pour un deck LP de fonds ?+
Pas en l'état. Nous fournissons un modèle de souscription sur mesure avec sources documentées, analyses de sensibilité et annexe sur les voies bancaires pour tout mandat supérieur à 5 M USD.
Dans quelle devise dois-je penser ?+
USD ou EUR pour comparaison en IRR ; IRR (rial iranien) uniquement pour la base de coûts locale de la société opérationnelle. Nous modélisons toujours les deux niveaux séparément.
Lire un modèle de rendement pour un actif iranien sans se leurrer
Les rendements nominaux en Iran peuvent paraître extraordinaires et signifier très peu. Un projet générant quarante pour cent en termes de rial dans une année à trente-cinq pour cent d'inflation et une monnaie en dépréciation n'a produit presque rien pour un investisseur libellé en euros. Tout modèle sérieux d'un actif iranien doit donc être explicite sur trois points : la devise dans laquelle les flux de trésorerie sont générés, le taux auquel ils peuvent être convertis de manière réaliste, et le calendrier de rapatriement. Ce calculateur vous permet de faire varier le secteur, l'horizon et le capital, mais la discipline ci-dessous est ce qui rend la sortie utilisable.
Profil indicatif de rendement et de risque par secteur, à des fins de planification
| Secteur | Croissance nominale indicative | Risque principal | Devise des revenus |
|---|---|---|---|
| Produits pétrochimiques | 8 – 12% | Prix de la route d'exportation et des matières premières | Principalement en devise forte |
| Mines et métaux | 10 – 15% | Infrastructure et permis | Mixte |
| TIC et numérique | 20 – 30% | Rails réglementaires et de paiement | Rial |
| Énergies renouvelables | 12 – 18 % | Indexation du tarif PPA | Rial, partiellement indexé |
| Biens de consommation | 15 – 25 % | Pouvoir d'achat et inflation | Rial |
| Actions cotées (TSE) | Très variable | Liquidité et conversion de devises | Rial |
Repères de planification indicatifs basés sur notre expérience d'engagement ; les délais réels varient selon le secteur et le dossier.
Vérifications de cohérence avant de présenter un chiffre
- Indiquez si le rendement est en rial nominal, en rial réel, ou en équivalent euro ou dollar
- Modélisez au moins deux trajectoires de change, y compris un rial nettement plus faible
- Incluez le calendrier de rapatriement, et non seulement la possibilité de rapatriement, dans les flux de trésorerie
- Appliquez explicitement le taux d'impôt sur les sociétés et toute exonération de zone franche, plutôt que de les compenser
- Soumettez le modèle à un scénario de retard de six mois dans l'obtention de la licence — c'est l'écart unique le plus courant
- Comparez avec une référence régionale afin que la prime de risque soit visible, et non implicite
Questions fréquemment posées
Pourquoi les rendements iraniens semblent-ils si élevés ?
Parce qu'ils sont généralement cotés en rial et que l'inflation a atteint des chiffres à deux chiffres pendant des années. La conversion en devise forte et la déduction de l'inflation éliminent généralement l'essentiel du chiffre annoncé, c'est pourquoi chaque modèle ici doit être reformulé dans la devise de l'investisseur.
Les bénéfices peuvent-ils être rapatriés depuis l'Iran ?
Les investissements enregistrés sous FIPPA bénéficient d'un droit statutaire de transférer les bénéfices et le capital à l'étranger, sous réserve de la disponibilité en devises de la banque centrale. La contrainte pratique réside dans le calendrier et le taux appliqué, et non dans le droit légal ; il convient donc de modéliser un délai plutôt qu'un refus.
Quel taux d'imposition devons-nous supposer ?
Un taux d'impôt sur les sociétés de vingt-cinq pour cent constitue la référence sur le continent, avec des exonérations de longue date disponibles dans les zones franches. Les retenues à la source et les taxes municipales s'appliquent séparément selon la structure et doivent être modélisées comme des postes distincts.
Quel taux de change doit être intégré au modèle ?
Utilisez le taux de référence NIMA pour les flux qui seront officiellement compensés et le taux du marché ouvert pour les coûts domestiques, et effectuez une analyse de sensibilité sur les deux. Les modèles à taux unique sont la principale raison pour laquelle les prévisions de première année manquent leur cible.